隨著股市逐漸回暖，與股市緊密相關(guān)的投連險(xiǎn)有望迎來熱銷，而保險(xiǎn)消費(fèi)者在瞄上投資收益的同時(shí)，也不得不重視其中的風(fēng)險(xiǎn)。北京保監(jiān)局提醒消費(fèi)者，購(gòu)買投連險(xiǎn)時(shí)要牢記“一二三”，即一個(gè)定義、兩個(gè)條件、三大細(xì)節(jié)。

　　認(rèn)清本質(zhì)

　　投連險(xiǎn)實(shí)為“終身壽險(xiǎn)＋個(gè)人投資賬戶”的組合。目前來看，投連險(xiǎn)除了提供身故保障外，少數(shù)還提供意外傷殘、意外醫(yī)療等保險(xiǎn)保障。

　　投保人所繳保費(fèi)用于“投資”和“保障”兩方面：在投資方面，保費(fèi)在扣除初始費(fèi)用后進(jìn)入獨(dú)立的投資賬戶，由保險(xiǎn)公司專業(yè)投資人員進(jìn)行投資操作，成為投資賬戶價(jià)值；在保障方面，投資賬戶中的資金會(huì)被定期扣除風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)，用于提供風(fēng)險(xiǎn)保障。當(dāng)保險(xiǎn)責(zé)任發(fā)生時(shí)，保險(xiǎn)公司給付的保險(xiǎn)金額也體現(xiàn)為“投資功能”和“保障功能”兩部分：一部分為投資賬戶價(jià)值，一部分作為風(fēng)險(xiǎn)保障的風(fēng)險(xiǎn)保額。

　　買前需風(fēng)險(xiǎn)測(cè)試

　　投連險(xiǎn)具有投資風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)、收費(fèi)項(xiàng)目較多等特點(diǎn)，如果投保人購(gòu)買投連險(xiǎn)，應(yīng)盡量符合如下條件。

　　具有一定的風(fēng)險(xiǎn)承受能力和投資經(jīng)驗(yàn)。投連險(xiǎn)的投資風(fēng)險(xiǎn)是由投保人自擔(dān)的，即保險(xiǎn)公司實(shí)際只是賬戶資產(chǎn)的“托管人”且并不保證收益；投資賬戶若產(chǎn)生收益由投保人全部享有，若出現(xiàn)損失也由投保人全部承擔(dān)。

　　擁有一定閑置資金。投保人需要購(gòu)買足夠的額度，才能彌補(bǔ)各類管理費(fèi)用支出，達(dá)到一定規(guī)模效應(yīng)。

　　目前，按照保險(xiǎn)監(jiān)管部門的要求，保險(xiǎn)公司銷售投連險(xiǎn)時(shí)應(yīng)對(duì)投保人進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)承受能力測(cè)評(píng)；投保人應(yīng)該認(rèn)真對(duì)待這一測(cè)評(píng)，如實(shí)告知收入、投資經(jīng)驗(yàn)、風(fēng)險(xiǎn)偏好等情況，以便保險(xiǎn)公司了解投保人風(fēng)險(xiǎn)承受能力。

　　了解費(fèi)用明細(xì)

　　購(gòu)買投連險(xiǎn)前，投保人應(yīng)務(wù)必向銷售人員索要保險(xiǎn)條款和產(chǎn)品說明書，確保清楚各項(xiàng)費(fèi)用的收取情況。

　　投連險(xiǎn)收取費(fèi)用項(xiàng)目有：一是初始費(fèi)用，即交納的保費(fèi)在進(jìn)入投資賬戶之前扣除的費(fèi)用，是對(duì)投保人影響較大的一項(xiàng)費(fèi)用。二是風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)，即投保人為自己的風(fēng)險(xiǎn)保障支付的費(fèi)用。風(fēng)險(xiǎn)保費(fèi)會(huì)根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)保額、性別、年齡等情況不同而變化。三是資產(chǎn)管理費(fèi)，每年的管理費(fèi)不高于投資賬戶的2%。資產(chǎn)管理費(fèi)是按賬戶資產(chǎn)凈值的一定比例收取，如果是收益較低的穩(wěn)健類投資賬戶，那么管理費(fèi)用對(duì)于收益的侵蝕尤為明顯。四是退保費(fèi)用和部分領(lǐng)取費(fèi)用，如退保，將根據(jù)保單年限扣除一定的退保費(fèi)用。一般隨著保單年限增加，退保費(fèi)用會(huì)逐年遞減。部分領(lǐng)取費(fèi)用通常與退保費(fèi)用類似，收取比例也逐年減少。

　　除此之外，投連險(xiǎn)產(chǎn)品還可能收取賬戶轉(zhuǎn)換費(fèi)用、保單管理費(fèi)和買入賣出差價(jià)等。

　　動(dòng)態(tài)關(guān)注多賬戶

　　購(gòu)買投連險(xiǎn)后，投保人應(yīng)充分關(guān)注投資賬戶的狀況。投連險(xiǎn)產(chǎn)品通常會(huì)提供幾個(gè)不同類型的投資賬戶供客戶選擇。不同類型的投資賬戶有不同的投資策略，與之對(duì)應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)程度和投資收益也不同。

　　舉例來說，投資策略較激進(jìn)的投資賬戶收益可能更高，但面臨的資金風(fēng)險(xiǎn)更大；投資策略較保守的投資賬戶更傾向于保證資產(chǎn)的安全，資金風(fēng)險(xiǎn)較小，收益也會(huì)相對(duì)較低。投保人應(yīng)根據(jù)自己經(jīng)濟(jì)狀況和市場(chǎng)環(huán)境來轉(zhuǎn)換投資賬戶，以達(dá)到投資收益的理想化。投保人還可以通過追加保費(fèi)的方式增加投資資金，或?qū)ν顿Y資金進(jìn)行部分支取。

　　需要提醒的是，投保人在購(gòu)買投連險(xiǎn)時(shí)，應(yīng)選擇有銷售資格的銷售人員，因?yàn)橥哆B險(xiǎn)相對(duì)于其他保險(xiǎn)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)更高也更為復(fù)雜，對(duì)于北京地區(qū)從事投連險(xiǎn)銷售的人員，北京保監(jiān)局在其學(xué)歷、保險(xiǎn)銷售經(jīng)驗(yàn)和以往誠(chéng)信狀況上都做了明確要求。因此，投保人在購(gòu)買投連險(xiǎn)時(shí)應(yīng)查看銷售人員的展業(yè)證，確保銷售人員具有投連險(xiǎn)銷售資質(zhì)。

　　北京商報(bào)記者 崔啟斌 陳婷婷